§ 152

§ 152. Wrozdziale „Podsumowanie iczynniki ryzy-ka” zamieszcza si´: 1) streszczenie najwa˝niejszych informacji odnoÊniedo emitenta bazy ijego grupy kapita∏owej, zawar-tych wprospekcie, obejmujàce co najmniej: a) specyfik´ icharakter dzia∏alnoÊci emitenta bazyijego grupy kapita∏owej, b) podstawowe produkty, towary lub us∏ugi iryn-ki dzia∏alnoÊci, Dziennik Ustaw Nr 186—13014—Poz. 1921 c) plany iprzewidywania wzakresie czynnikówwp∏ywajàcych na przysz∏e wyniki; 2) opis czynników powodujàcych wysokie ryzyko dlanabywcy papieru wartoÊciowego, awszczególno-Êci czynników zwiàzanych zdzia∏alnoÊcià emitentaijego grupy kapita∏owej, oraz czynników zwiàza-nych zotoczeniem, wjakim prowadzi on dzia∏al-noÊç; 3) wybrane dane finansowe iskonsolidowane danefinansowe, dotyczàce emitenta bazy ijego grupykapita∏owej, przy uwzgl´dnieniu specyfiki dzia∏al-noÊci, za okres ostatnich 3 lat obrotowych, dla ka˝-dego roku obrotowego osobno oraz za okres bie-˝àcego roku obrotowego, za który zosta∏o sporzà-dzone ostatnie sprawozdanie finansowe zbadaneprzez podmiot uprawniony do badania, zamiesz-czone wprospekcie, atak˝e oddzielnie za okresobj´ty informacjami finansowymi, októrych mo-wa w§ 161, obejmujàce co najmniej: a) przychody ze sprzeda˝y, b) zysk (strat´) na dzia∏alnoÊci operacyjnej, c) zysk (strat´) brutto, d) zysk (strat´) netto, e) aktywa razem, f) zobowiàzania irezerwy na zobowiàzania, g) zobowiàzania d∏ugoterminowe, h) zobowiàzania krótkoterminowe, i) kapita∏ w∏asny (aktywa netto), j) kapita∏ zak∏adowy, k) liczb´ akcji, l) zysk (strat´) na jednà akcj´ zwyk∏à, m) rozwodniony zysk (strat´) na jednà akcj´ zwy-k∏à, n) zadeklarowanà lub wyp∏aconà dywidend´ najednà akcj´; 4) wskaêniki charakteryzujàce efektywnoÊç dzia∏alno-Êci gospodarczej izdolnoÊç regulowania zobowià-zaƒ emitenta bazy oraz jego grupy kapita∏owej, zaokres ostatnich 3 lat obrotowych, dla ka˝dego ro-ku osobno oraz za okres bie˝àcego roku obrotowe-go, za który zosta∏o sporzàdzone ostatnie spra-wozdanie finansowe zbadane przez podmiotuprawniony do badania, zamieszczone wprospek-cie, atak˝e oddzielnie za okres obj´ty informacja-mi finansowymi, októrych mowa w§ 161, zewskazaniem punktu prospektu, wktórym zamiesz-czone sà zasady wyliczenia tych wskaêników, obej-mujàce co najmniej: a) stop´ zwrotu zzainwestowanego kapita∏u, b) stop´ zwrotu zaktywów, c) rentownoÊç sprzeda˝y, d) stop´ wyp∏aty dywidendy, e) wysokoÊç marginesu wyp∏acalnoÊci iÊrodkóww∏asnych stanowiàcych jego pokrycie oraz wy-sokoÊç rezerw techniczno-ubezpieczeniowychiwysokoÊç aktywów stanowiàcych ich pokrycie— wprzypadku gdy emitentem bazy jest zak∏adubezpieczeƒ, f) wspó∏czynnik wyp∏acalnoÊci — wprzypadkugdy emitentem bazy jest bank, g) wskaênik zad∏u˝enia kapita∏ów w∏asnych; 5) informacje oratingu przyznanym emitentowi bazyiemitowanym przez niego papierom wartoÊcio-wym, ze wskazaniem: a) nazwy wyspecjalizowanej instytucji, która prze-prowadzi∏a rating dla emitenta bazy lub emito-wanych papierów wartoÊciowych, b) oceny, która zosta∏a przyznana, oraz jej opisu,wraz ze wskazaniem miejsca przyznanej ocenywskali ocen, c) daty przyznania oceny; 6) cele emisji akcji, na podstawie których emitowanesà kwity depozytowe, wraz zokreÊleniem plano-wanej wielkoÊci wp∏ywów oraz okreÊleniem, jakacz´Êç tych wp∏ywów b´dzie przeznaczona na ka˝-dy zwymienionych celów, aponadto: a) wskazanie ewentualnych priorytetów wrealiza-cji celów emisji — wprzypadku gdy okreÊlonyjest wi´cej ni˝ jeden cel, b) wskazanie kwot iêróde∏ dodatkowych funduszykoniecznych do zrealizowania celów, dla któ-rych wp∏ywy zemisji sà niewystarczajàce, c) wskazanie wysokoÊci zad∏u˝enia, które b´dziesp∏acone, jego rodzaju, nazwy wierzyciela,oprocentowania iterminów p∏atnoÊci oraz po-wodu podj´cia takiej decyzji — wprzypadkugdy co najmniej 5% wp∏ywów zemisji jestprzeznaczonych na sp∏at´ zad∏u˝enia, d) wskazanie sposobu wykorzystania Êrodków po-chodzàcych zpo˝yczek lub kredytów zaciàgni´-tych wokresie ostatnich 12 miesi´cy, które ma-jà byç sp∏acone zwp∏ywów zemisji, zwyjàt-kiem zobowiàzaƒ krótkoterminowych przezna-czonych na finansowanie aktywów obroto-wych, e) opis istotnych postanowieƒ umowy nabyciask∏adników majàtkowych, je˝eli co najmniej 5%wp∏ywów zemisji jest przeznaczonych na ichnabycie, na warunkach istotnie odbiegajàcychod dotychczasowych warunków nabywania ta-kich sk∏adników majàtkowych przez emitentabazy, f) wskazanie nazwy podmiotu powiàzanego zemi-tentem oraz czynników majàcych wp∏yw na ce-n´ nabycia sk∏adników majàtkowych, je˝eliÊrodki zemisji sà przeznaczone na ich nabycieod tego podmiotu, Dziennik Ustaw Nr 186—13015—Poz. 1921 g) przedstawienie planów emitenta bazy odnoÊniedo wykorzystania wp∏ywów zemisji wokresiedo rozpocz´cia realizacji celów emisji, h) opis stanu przygotowaƒ emitenta bazy do reali-zacji celów emisji, i) wskazanie, czy wp∏ywy uzyskane zemisji papie-rów wartoÊciowych emitenta bazy, zwyjàtkiemd∏u˝nych krótkoterminowych papierów warto-Êciowych wokresie ostatnich 3 lat zosta∏y wy-korzystane zgodnie zza∏o˝onymi celami orazzakresu, wjakim zrealizowano cele emisji,awprzypadku wykorzystania tych wp∏ywów nainne cele — wskazanie tych celów oraz podanieprzyczyn wystàpienia takiej sytuacji; 7) wskazanie, czy cele emisji okreÊlone wpkt 6 mogàulec zmianie, zokreÊleniem: a) organu emitenta lub osób posiadajàcychuprawnienia do zmiany celów emisji, b) warunków, jakie muszà zostaç spe∏nione, abyorgany emitenta lub osoby, októrych mowawlit. a, mog∏y podjàç decyzje ozmianie celówemisji, c) trybu podejmowania decyzji ozmianie celówemisji, d) trybu, wjakim informacje ozmianie celów emi-sji b´dà podawane do publicznej wiadomoÊci; 8) opis podstawowych czynników majàcych wp∏ywna cen´ emisyjnà (sprzeda˝y) oferowanych kwi-tów depozytowych oraz zasady ustalenia tej ceny.