§ 9

§ 9. 1. W rozdziale „Czynniki ryzyka” zamieszcza się: 1) opis czynników ryzyka dla nabywcy certyfikatu inwestycyjnego, w szczególności wskazanie czynników związanych bezpośrednio z polityką inwestycyjną emitenta, w tym jego lokatami, oraz ograniczeniami w zbywalności certyfikatów inwestycyjnych, a także opis sposobu zarządzania czynnikami ryzyka; 2) informację o konieczności zapoznania się z treścią statutu funduszu dla oceny ryzyka związanego z nabywaniem certyfikatów inwestycyjnych; 3) wskazanie zasad ustalania ceny emisyjnej oferowanych certyfikatów inwestycyjnych oraz w przypadku kolejnej emisji ewentualnej różnicy pomiędzy ceną emisyjną a wartością aktywów netto funduszu przypadającą na certyfikat inwestycyjny według wyceny aktywów dokonanej na 7 dni przed dniem rozpoczęcia przyjmowania zapisów na certyfikaty inwestycyjne; 4) wskazanie sposobu dokonywania lokat w okresie dostosowania aktywów funduszu do wymogów ustawy oraz statutu funduszu w związku z tworzeniem portfela inwestycyjnego funduszu zgodnie z art. 157 ust. 3 ustawy; 5) wskazanie zasad zbywania składników lokat w okresie 36 miesięcy poprzedzających rozpoczęcie likwidacji funduszu. 2. Opis czynników ryzyka, o którym mowa w ust. 1 pkt 1, obejmuje, o ile występują, w szczególności następujące ryzyka: 1) ryzyko rynkowe; 2) ryzyko kredytowe; 3) ryzyko walutowe; 4) ryzyko otoczenia makroekonomicznego; 5) ryzyko koncentracji sektorowej i geograficznej lokat; 6) ryzyko związane z wypłatą dochodów funduszu; 7) ryzyko płynności; 8) ryzyko kontrahentów emitenta; 9) ryzyko niedojścia do skutku emisji certyfikatów inwestycyjnych; 10) ryzyko nieprzydzielenia certyfikatów inwestycyjnych; 11) ryzyko przeprowadzenia kolejnych emisji certyfikatów inwestycyjnych; 12) ryzyko braku płynności certyfikatów inwestycyjnych; 13) ryzyko zmiany warunków emisji certyfikatów inwestycyjnych; 14) ryzyko wykupu certyfikatów inwestycyjnych; 15) ryzyko rozwiązania emitenta w czasie jego trwania; 16) ryzyko zmiany statutu funduszu; 17) ryzyko związane ze stosowaniem dźwigni finansowej AFI; 18) ryzyko niewypłacalności podmiotów, które emitują instrumenty finansowe będące przedmiotem lokat emitenta. 3. W przypadku emitenta będącego funduszem z wydzielonymi subfunduszami informacje, o których mowa w ust. 1 pkt 1 i 3-5, zamieszcza się odrębnie dla każdego subfunduszu. 4. W przypadku emitenta będącego funduszem powiązanym zamieszcza się informacje, o których mowa w ust. 1, dotyczące również funduszu podstawowego.