§ 22

§ 22. 1. Dniem wprowadzenia do ksiàg zmiany ka-pita∏u wp∏aconego albo kapita∏u wyp∏aconego jestdzieƒ zbycia lub odkupienia jednostek uczestnictwa al-bo wydania lub wykupienia certyfikatów inwestycyj-nych, przy zastosowaniu wartoÊci aktywów netto najednostk´ uczestnictwa albo na certyfikat inwestycyj-ny, wyznaczonej zgodnie zust. 2.2. Na potrzeby okreÊlenia wartoÊci aktywów nettona jednostk´ uczestnictwa albo na certyfikat inwesty-cyjny wokreÊlonym dniu wyceny nie uwzgl´dnia si´zmian wkapitale wp∏aconym oraz zmian kapita∏u wy-p∏aconego, zwiàzanych zwp∏atami lub wyp∏atami, uj-mowanymi zgodnie zust. 1.Rozdzia∏ 4Wycena aktywów oraz ustalenie zobowiàzaƒ iwyniku zoperacji§ 23. 1. Aktywa funduszu wycenia si´, azobowià-zania funduszu ustala si´ wdniu wyceny oraz na dzieƒsporzàdzenia sprawozdania finansowego.2. Aktywa funduszu wycenia si´, azobowiàzaniafunduszu ustala si´ wed∏ug wiarygodnie oszacowanejwartoÊci godziwej, zzastrze˝eniem § 25 ust. 1pkt 1oraz § 26—28.